恒顺醋业定增募资11.43亿 强化主业加速品类扩张

对于本次非公开发行的目的，恒顺醋业曾表示，一方面，通过本次发行缓解现有产能瓶颈、丰富产品品类，抢占更多市场份额；另一方面，旨在增强公司持续盈利能力，实现股东利益最大化。

恒顺醋业旗下有大量非主业资产，近年来，公司回归主业，通过剥离地产等非主营业务瘦身降本增效，同时加速品类扩张，拟以更丰富的产品矩阵加快由“恒顺醋业”向“恒顺味业”转变。

恒顺醋业2021年11月发布非公开发行股票预案，计划募集资金总额不超过20亿元，扣除发行费用后的募集资金净额计划投资于恒顺香醋扩产续建工程项目(二期)、年产3万吨酿造食醋扩产项目、10万吨黄酒、料酒建设项目(扩建)等8个项目，后于2022年5月对预案进行调整。2022年7月，恒顺醋业定增获批。

恒顺醋业发布2021年度向特定对象发行A股股票发行情况报告书显示，确定本次发行股票的发行价格为10.39元/股，募集资金总额约为11.43亿元。

随着公司品牌知名度的快速提升，调味品行业的迅速发展，公司产品的市场占有率得到了进一步的扩大，品类增加形成产品矩阵的需求日渐紧迫，现有产能与市场需求量不匹配的矛盾逐渐凸显，公司目前产能利用率已经接近饱和。

恒顺醋业表示，本次非公开发行旨在解决公司目前的产能瓶颈，扩大生产规模以抢占更多市场份额，进一步提升市场竞争力。

恒顺醋业是中国最大的制醋企业、国家级农业产业化重点龙头企业，作为中国四大名醋之一镇江香醋的代表，已形成香醋、白醋、料酒、酱油、麻油、酱菜等系列产品。

同时，恒顺醋业也在推进产品结构的改变。除了醋类产品和料酒产品外，公司还积极布局复合调味品等新品类，并表示已积极研发和布局预制菜产品系列。

恒顺醋业表示，公司正在大力度实施“数字化转型战略”，正积极推进全系统、全环节数字化管控。

随着经济复苏推动宏观需求改善，公司加快餐饮渠道扩张，零添加系列、国潮老陈醋系列、复调系列等新品贡献收入，包材成本压力缓和叠加品牌费用减少，推动盈利能力改善。